Seattle (aktiencheck.de AG) - Die Börsenanalysten von McAdams Wright Ragen stufen die Aktie von Nike (ISIN US6541061031/ WKN 866993) weiterhin mit "buy" ein.

Nike werde die Ergebnisse des zweiten Fiskalquartals 2007 voraussichtlich am 20. Dezember nach Börsenschluss veröffentlichen. Die Analysten würden ein EPS von 1,08 USD (1,15 USD exklusive Aktienoptionen) erwarten. Neben anderen Faktoren dürften höhere Input-Kosten einen Rückgang der Bruttomarge von 60 Basispunkten auf 42,9% nach sich ziehen. Bei der operativen Marge kalkuliere man mit einem Rückgang von 10,9% im Vorjahresquartal auf 13,1%. Man gehe davon aus, dass Nike den Umsatz um 7,8% auf 3,75 Mrd. USD gesteigert habe und damit die eigene Zielvorgabe eines Wachstums im hohen einstelligen Bereich erfüllen könne.

Nach Einschätzung der Analysten seien die vielfältigen Wachstumschancen von Nike im aktuellen Aktienkurs nicht eingepreist. Zudem gehe man davon aus, dass sich in der zweiten Jahreshälfte des Fiskaljahres 2007 eine bessere Bruttomargenentwicklung einstellen werde. Die EPS-Prognose der Analysten liege für das laufende Fiskaljahr bei 5,60 USD (KGV: 17,3). Für das Fiskaljahr 2008 erwarte man einen EPS-Anstieg auf 6,44 USD (KGV: 15,0). Das Kursziel der Unternehmensaktie sehe man nach wie vor bei 116,00 USD.

Auf dieser Grundlage vergeben die Analysten von McAdams Wright Ragen das Rating "buy" für das Wertpapier von Nike. (18.12.2006/ac/a/a)