Frankfurt (aktiencheck.de AG) - Der Analyst von Independent Research, Lars Lusebrink, stuft die Aktie von Procter & Gamble (ISIN US7427181091/ WKN 852062) unverändert mit "akkumulieren" ein.

Procter & Gamble habe im zweiten Quartal 2006/07 (31.12.) den Umsatz um 8% auf 19,73 (18,34; Independent Research-Prognose: 19,58; Marktkonsens: 19,61) Mrd. USD gesteigert. Das organische Wachstum sei auf 5% (Q1 2006/07: 6%) gesunken, liege damit aber nach wie vor innerhalb der bisherigen Unternehmens-Guidance (+4 bis +5%). Positiv werte man den Anstieg der Bruttomarge um 50 Basispunkte auf 52,9% trotz der negativen Effekte durch gestiegene Rohstoffkosten (-80 Basispunkte). Das operative Ergebnis sei um 12% auf 4,35 (3,89; Independent Reserach-Prognose: 4,32) Mrd. USD nach oben geklettert. Die operative Marge habe entsprechend um 90 Basispunkte auf 22,1% (21,2%) zugelegt. Das Nettoergebnis sei ebenfalls um 12% auf 2,86 (2,55) Mrd. USD bzw. verwässert 0,84 (0,72; Marktkonsens: 0,83; Independent Research-Prognose: 0,84) USD pro Aktie gestiegen.

Die präsentierten Zahlen hätten sich insgesamt solide gestaltet. Für das Geschäftsjahr 2006/07 zeige sich die Konzernführung zuversichtlich und habe ihre Guidance leicht angehoben. Der Umsatz solle nun um 10 bis 12% (zuvor: 9 bis 11%; Independent Research-Prognose: 11%) und das EPS auf 2,99 bis 3,03 (zuvor: 2,97 bis 3,02) USD anwachsen. Die Analysten würden ihre EPS-Schätzung für 2006/07 von 3,01 USD beibehalten.

Die Analysten von Independent Research bleiben bei ihrem "akkumulieren"-Rating für die Procter & Gamble-Aktie. Das Kursziel sehe man bei 72 USD.
(31.01.2007/ac/a/a)