Dennis Nacken, Analyst von Helaba Trust, bewertet die BP-Aktie (ISIN GB0007980591/ WKN 850517) mit "kaufen".

Die Gesellschaft habe heute ihre Zahlen für das abgelaufene dritte Quartal 2004 bekannt gegeben. Das bereinigte operative Konzernergebnis habe sich deutlich um 49% gegenüber dem Vorjahr auf 6.999 Mio. US-Dollar verbessert und habe im Rahmen der Erwartungen der Analysten gelegen. Wie erwartet habe dank der hohen Rohstoffnotierungen sowie der im Zuge der TNK-Akquisition in Russland signifikanten Ausweitung der Produktionsvolumen (+11% gegenüber dem Vorjahr) das Fördergeschäft erwartungsgemäß einen kräftigen Ertragszuwachs auf 5.258 Mio. US-Dollar (+40%) verzeichnen können.

Mit Blick auf die unverändert attraktive Ausschüttungspolitik des Konzerns - schon in 2004 seien eigene Aktien im Gegenwert von 5,5 Mrd. US-Dollar zurückgekauft worden - erscheine nicht zuletzt auch der aktuelle Bewertungsaufschlag gegenüber den Wettbewerbern gerechtfertigt (KCFV 2005e: 8,8 gegenüber Peer: 7,5). Absolut gesehen biete der Titel ebenfalls angesichts der im historischen Vergleich attraktiven Bewertung (KCFV historisches Mittel 1995-2003: ca. 9,8) weiteres Kurspotenzial, wenngleich in Anbetracht der Kursrallye im laufenden Jahr die Luft dünner werde.

Die Empfehlung der Analysten von Helaba Trust für die BP-Aktie lautet "kaufen".

Offenlegung von möglichen Interessenskonflikten:

Mögliche Interessenskonflikte können Sie auf der Site des Erstellers/ der Quelle der Analyse einsehen.